4.3 vypořádání obchodů s deriváty, marže a kolaterál, obchodování s deriváty, regulace obchodů s deriváty
Otázka: Investor koupí call opci, přičemž realizační cena (strike price) opce je X = 90 Kč a cena call opce je c = 10 Kč. Je-li S = 95 Kč cena podkladového aktiva v okamžiku vypořádání, potom:
Odpovědi (Jedná správná odpověď)
|
A
|
Opce bude uplatněna s celkovým ziskem investora ve výši 10 Kč.
|
|
B
|
Opce nebude uplatněna s celkovou ztrátou investora ve výši 5 Kč.
|
|
C
|
Opce bude uplatněna s celkovou ztrátou investora ve výši 5 Kč.
|
|
D
|
Opce nebude uplatněna s celkovým ziskem investora ve výši 10 Kč.
|
Vzhledem k tomu, že S > X, bude opce uplatněna, investor získá rozdíl S - X = 5 Kč, nicméně vzhledem k platbě prémie ve výši 10 Kč utrpí celkově ztrátu ve výši 5 Kč.
zobrazit správné odpovědi
P. Budinský, P. Záškodný: Finanční a investiční matematika, Vysoká škola finanční a správní, o.p.s., EU Press, Praha 2016, ISBN: 80-86754-11-1, str. 102