Případové studie
Případová studie - 42148
Pan Rostislav Bohatý (54 let) žije se svou manželkou Janou Bohatou (52 let) ve vlastním bytě v centru Prahy. Pan Bohatý je jediným společníkem firmy Greed, s. r. o. Pan Bohatý má mzdu 80 000 hrubého, paní Bohatá je v domácnosti bez vlastního příjmu. Společnost Greed, s. r. o., má celkem 20 zaměstnanců, dosahuje obratu kolem 40 mil. Kč ročně a její zisk za posledních 5 let je v průměru 2 mil. Kč ročně.
Otázka: Pan Bohatý uvažuje o sjednání investičního životního pojištění z důvodu daňové optimalizace jak na svojí straně jako zaměstnance, tak na straně svojí firmy jako zaměstnavatele. Uvažuje pouze o riziku smrti a dožití a zároveň chce, aby tento benefit měl co nejlepší možný finanční dopad. Z pojišťovny má nabídku s následujícími parametry: příspěvek zaměstnance 1 000 Kč měsíčně, příspěvek zaměstnavatele 48 000 Kč ročně (obě částky jsou jednou platbou díky srážce ze mzdy) doba trvání do 60 let věku klienta. Celkové běžné placené pojistné je tedy ve výši 5 000 Kč měsíčně. Poplatková konstrukce produktu je: v prvních pěti letech je alokační poplatek ve výši 15 % z celkového zaplaceného pojistného, administrativní poplatek za dobu trvání pojistné smlouvy je 40 Kč měsíčně, inkasní poplatek za došlou platbu je 10 Kč. Spočtěte a porovnejte nákladovost produktu placeného měsíčně a ročně. Kterou variantu klientovi doporučíte:
Odpovědi (Jedná správná odpověď)
|
A
|
Při roční frekvenci placení je PER (product expense ratio) = 3,26 % a jedná se o nejvýhodnější variantu sjednání produktu.
|
|
B
|
Při roční frekvenci placení je PER (product expense ratio) = 13,31 % a jedná se o nejvýhodnější variantu sjednání produktu.
|
|
C
|
Při měsíční frekvenci placení je PER (product expense ratio) = 13,5 % a jedná se o nejvýhodnější variantu sjednání produktu.
|
|
D
|
Při měsíční frekvenci placení je PER (product expense ratio) = 3,4 % a jedná se o nejvýhodnější variantu sjednání produktu.
|
PER se počítá jako celkové poplatky / zaplacené pojistné. Celkové zaplacené pojistné za dobu 6 let je v tomto případě 360 000 Kč. Poplatky jsou tvořeny vstupními náklady ? snížená alokace (60 000 * 0,15 * 5 = 45 000) a dále administrativními (40 * 12 * 6 = 28 80) a inkasními poplatky (12 * 10 * 6 = 720 Kč v případě měsíční platby a 10 * 6 = 60 Kč v případě roční platby). Nákladovost je tak (45 000 + 2 880 + 720) / 360 000 = 13,5 % v případě měsíční platby a (45 000 + 2 880 + 60) / 360 000 = 13,31 % v případě roční platby. Z výpočtu je zřejmé, že roční platba je z pohledu nákladů vhodnější.
ŠÍDLO, D. Život jako riziko, aneb, Zásady pojišťování životních rizik. Praha: Aladin agency,
2010. ISBN 978-80-904345-1-6. str. 17.