4.3 vypořádání obchodů s deriváty, marže a kolaterál, obchodování s deriváty, regulace obchodů s deriváty
Otázka: Investor nakoupil dvě opce. Realizační cena (strike price) call opce je X = 60 Kč, realizační cena (strike price) put opce je X = 68 Kč, přičemž obě opce mají stejné podkladové aktivum a stejné datum expirace. Je-li k datu expirace tržní cena podkladového aktiva S = 65 Kč, potom se:
Odpovědi (Jedná správná odpověď)
|
A
|
Neuplatní se žádná z opcí.
|
|
B
|
Uplatní pouze call opce.
|
|
C
|
Uplatní se obě opce.
|
|
D
|
Uplatní pouze put opce.
|
Call opce bude uplatněna pro S > 60, put opce bude uplatněna pro S < 68, je-li tedy S = 65, budou uplatněny obě opce.
zobrazit správné odpovědi
P. doc. RNDr. Petr Budinský, CSc., P. Záškodný, Finanční a investiční matematika, Vysoká škola finanční a správní, o.p.s., EU Press, Praha 2008, ISBN: 80-86754-11-1, str. 102